互联网金融催热混搭理财

存款保险制度有利于利率市场化的推进，但存款保险制度出台，也释放了银行可能倒闭的信号。为了保险，投资者会尝试分散投资或者“混搭”理财，年收益率在12%左右的P2P网贷将吸引更多投资者的目光。从这个意义上来说，存款保险制度对于P2P网贷是利好。

对于储户来说，关心的是如何在适当承担少量风险的前提下，获得更高的存款收益。新联在线联合创始人兼总经理许世明表示，P2P平台也应持续设计一些丰富配置、更具保障性的投资理财产品供投资者选择。

但另一方面，对网贷行业来说，随着金融市场利率市场化加速，大型P2P网贷平台理财端产品的收益率会在一定程度上回归合理和正常值。

远期影响

利率上限或逐步放开

业内人士称，存款保险制度的推出有利于非银金融机构，或使部分存款流入保险、券商等非银机构，原先的储蓄大户会将部分资金配置于理财产品、股票和信托产品。因此，存款保险制度有利于股市增量资金入场。

国泰君安证券表示，存款保险制度的推出，意味着存款利率上限可能逐步放开，一旦上限放开，银行存款不仅面临互联网金融的争夺，银行之间的竞争也将加剧，这可能导致银行让出部分息差收入，银行负债成本上升，将出现银行业强者更强、弱者愈弱的情况，随着民营银行准入放开、金融市场化改革推进，银行业甚至面临优胜劣汰，因此政府将建立金融机构并购重组、破产的市场化退出机制。