春节之后，人民币兑美元汇率突然大幅下跌，一度影响到股市和房地产市场的信心，多币种综合资产配置话题又热闹起来。随着美联储QE退出，新兴市场货币均受到较大的贬值压力，如去年8月美国宣布计划缩减QE后，2个月内印尼卢比兑美元价格下跌达28%；今年1月下旬，美国宣布第二次缩减QE后，阿根廷比索1天内暴跌11%。在过去10年人民币升值、美元贬值的通道中，很多市民出国旅游回来、留学休假归国，首先会考虑把美元换回人民币；而现在，不少敏感的市民已经开始购买一些美元，来对自己的现金作综合资产配置了。随着美元等外币持有人越来越多，外币理财产品成为不少市民关注的对象。中信银行杭州分行贵宾理财部产品经理沈菁认为，美元随着QE退出，升值预期越来越明显；欧洲等经济体复苏状况也相对稳定，较新兴市场货币更有投资价值。而出国金融业务领先国内其他银行的中信银行自然也不放过这波外币升值的契机，为持有外币的客户提供高收益的理财产品。  

 外币理财急涨 外汇理财收益翻番　

　　近一周时间，人民币加速贬值，出现了从2012年至今首次单边持续走低，分析人士支出，这与近期包括中国在内的新兴市场货币加速贬值，美元等强势主权货币重新受到资本追逐有一定关系。而随着美国经济复苏前景较为乐观，而新兴国家陷于弱势，长期来看美元或将逐渐走强，那么人民币贬值的可能性还在加大。　

　　在这波人民币贬值之前，外币理财市场已经冷清了很长一段时间。数据显示，去年商业银行外币产品合计发行1702款，有1300只外币理财产品的年化收益率不足3%，外币理财产品收益与人民币理财相比收益，可谓斩半。但眼下，外币理财可谓“咸鱼翻身”，去年收益率不足3%的外币理财产品，近期部分已经涨至5%以上。目前，在中信银行近期募集的外币理财产品中，美元理财产品收益达4.8%，澳元收益率最高的已经达到6.0%；而且是保本保收益产品，风险程度比人民币理财要安全许多。

　　此外，而外币理财市场的回暖不仅仅体现在收益上，同样也表现在发行数量上，从今年1月份开始，银行发行的理财产品中，外币理财产品占比有所提升。根据普益财富统计，美元、澳元、港币、欧元产品均不同程度有所上升。而单就上周，就有共4家银行共发行14款外币债券和货币市场类理财产品。  

 中信外币兼顾长短期 手中外币“动”起来

　　沈菁经理说，中信银行的出国留学服务一直在业界获得肯定，因此他们有一批忠实的客户，或是从事外贸行业，或是本人或者子女亲戚在外留学或是移民定居的，需要从国内定期汇款至国外。这些人手里持有大量的外汇，并且在近一年内有使用的预期（业内将这批客户称为外汇“刚需”），因此银行都不建议他们将外汇资产转成人民币持有。

　　但是，对于这批客户来说，简单持有外币资产，实际上是有点“亏”的：一方面人民币理财产品这几年收益一直居高不下，远高于同期外币理财产品；另外一方面，外币的存款利率实际上都很低，除了前几年澳元属于高息货币外，其他几个币种的存款利率都很低。从前年开始，一直风头很劲的澳元接连几次降息，也让该币种的含金量下降不少，吸引力大不如前。

　　不过，近期人民币加速贬值，持续低迷的银行产品近期骤然回升。为了让手中持有外汇的这批客户及时抓住这波高收益的机会，中信银行杭州分行特地针对目前4种主力货币，推出了短期（3个月）和长期（12个月）两种管理期限的产品。

　　以中信银行2月18日至3月3日募集的外币理财产品为例，3个月港币理财产品，投资门槛在7万元，保证收益4.5％；12个月欧元理财产品，投资门槛为9000元，保证收益4.5％；12月期美元产品，投资门槛9000元，保证收益4.8％；12月期澳元产品，投资门槛9000元，保证收益6.0％。

　　相比之下，外币存款的利率就要“寒酸”很多，就以中信银行官网公布的外币存款为例，港币3个月定期存款，利率为0.25％；欧元1年定期存款利率为0.7％；美元1年定期存款利率为0.8％；澳元的数字稍微漂亮一点，1年定期存款利率为1.5750％。  

 投资建议：未来需要使用美元的市民应逢低换汇

　　不过，沈菁也提醒市民，这类外币理财产品主要是给那些手头上有外币的客户做资产辅助配置使用。如果未来对美元有持续需求的，可以逢低兑换一些美元。另外，如果手上有美元资产的，可以继续持有，不要急于结汇。此外，对于风险承受能力高，有一定投资经验的客户，也可以选择外汇买卖、外汇期权等交易工具，进行投资获利。